Как низкие ставки вредят обычным людям - October 24, 2019

Как низкие ставки вредят обычным людям

Низкие процентные ставки, похоже, вернулись: ФРС снова предприняла снижение. Это наносит урон экономике по нескольким причинам, об этом мы писали много раз. Но давайте посмотрим, что низкие ставки означают для обычных людей.

Центральные банки возвращают близкие к нулю процентные ставки и программы количественного смягчения. Федеральная Резервная Система недавно снизила свои ставки, а в Европейском Союзе она составляет -0.5%, как и во многих других развитых странах. Мы часто говорили, что это плохо для экономики, но это также плохо и для обычных людей.

Проблема для людей

В условиях, когда на рынке процентные ставки близки к нулю, люди, как правило, тратят меньше. У этого исторические корни. Мы привыкли, что наши банковские счета приносят хорошую или по крайней мере неплохую прибыль. В прошлом люди держали свои деньги в банке, и они приносили заметный доход. Заметьте, не огромный, но в течение долгого времени само собой разумеющимся было держать деньги в банке.

Похоже, этот период закончился, и сейчас мы имеем эти сверхнизкие ставки. Старшему поколению такая ситуация представляется бессмыслицей. Многие из них забирают свои деньги из банков и хранят их в наличных. Мы уже обсуждали проблемы такой позиции в этой публикации. Короче говоря: наличные деньги — это далеко не лучшая инвестиция среди всех возможных.

Воздержаться и упустить

Люди делают еще кое-что — перестают тратить. Когда они видят, что деньги на их банковских счетах не растут, они часто пугаются. У этого явления также исторические корни, и это приводит к меньшим расходам и большей экономии. Но это не всегда самая лучшая идея. Во-первых, снижение расходов может нанести урон экономике в долгосрочной перспективе и может стать самоисполняющимся пророчеством. Кроме того, когда мы думаем об инвестировании, быть осторожным хорошо. А быть напуганным — нет.

Причина проста, и мы много раз говорили об этом в нашем блоге: лучшее, что можно сделать с нашим имуществом, — это диверсифицировать его. Если кто-то посто копит деньги, он не диверсифицирует. Такие люди могут чувствовать себя относительно защищенно, но на самом деле это не так. Валюта может потерять (часть) своей стоимости, но менее вероятно, что что-то случится одновременно с несколькими акциями, облигациями и биржевыми товарами. Более того, во время повышенной волатильности часто бывают отличные инвестиционные возможности.

Реальная цена эмоций

Итак, самое худшее, что можно сделать, — это инвестировать, но с серьезными опасениями. При инвестировании эмоции нужно исключить. Не так давно мы писали о цене, которую придется заплатить, выбрав при инвестировании эмоции вместо дисциплины. В JP Morgan выяснили, что шесть из лучших 10 дней произошли в течение двух недель, в которых были 10 худших дней.

Это означает, что если инвестор испугался в те плохие дни и продал свои инвестиционные инструменты, он получил бы только 6,1% вместо 9,85% прибыли. Это упущенные 33 тыс. долларов в случае инвестирования 10 тыс. долларов на 20 лет.

Короче говоря, низкие процентные ставки наносят урон экономике, но они также могут заставить людей вредить самим себе. Мы не можем изменить то, как работают центральные банки, но с помощью разумной диверсификации каждый может попытаться подготовиться к ситуации в соответствии со своими интересами.

Отказ от ответственности: этот анализ служит для общей информации и не является рекомендацией продать или купить какой-либо инвестиционный инструмент. Поскольку любая инвестиция связана с некоторым риском, основой нашей деловой политики является диверсификация с целью свести к минимуму угрозы и получить максимальную прибыль. Продукт Profit Max компании Innovative Securities обладает диверсифицированным портфелем, который содержит ликвидные инструменты. Таким образом наши клиенты могут сохранить ликвидность и в то же время достичь своих личных инвестиционных целей в долгосрочной перспективе.